零售贡献7成净利已触天花板?平安银行正布局一盘大棋

平安银行近两年快速增长的零售业务，对全行的收入及净利润贡献比例似乎已经触顶，未来零售突破口在哪里？

　　平安银行三季报显示，2018年1月-9月，零售业务营业收入443.78亿元，同比增长32.1%，在全行营业收入中占比为51.2%；零售业务净利润139.09亿元，同比增长11.2%，在全行净利润中占比为68%。其零售营收、净利润对全行贡献比例与上半年差不多，同时也已经处于全行业的前列，市场关注是否还有上升空间。

　　《华夏时报》记者了解到，平安银行正在精心布局一盘大棋，从兄弟公司整合1200人归入私人银行团队，私人银行业务规模有望翻番，并迈出了追赶四大行的脚步。“我们在平安信托开了3个小时会议，讨论供应什么样的资产和产品。我们给平安资管开会，内容包括产品、资产的供应，内部资产管理、投资交易队伍的搭建。”平安银行内部人士透露，这个月已着手推进“私人银行业务加快发展”了。

　　平安银行的目标是“成为中国最卓越、全球领先的智能化零售银行”，在信用卡业务、“新一贷”等零售产品将零售转型送上一个台阶之后，私人银行业务接力零售转型的再次突破路径变得清晰。

　　零售路上一路狂奔

　　平安银行零售业务增长势头还在继续，但收入与净利润对全行的贡献占比已经很高，提升需要新业务助力。

　　从平安银行第三季度报告来看，平安银行营业收入同比增速达14.2%，增长速度还在明显上升。其中利息净收入同比减少1.7%，主要受新的国际财报准则IFRS9的影响，部分利息收入计入非息收入；非息净收入同比增长32%，除部分利息收入计入所致，还有其他原因。

　　“或许与信用卡业务及保险代销继续高增长有关。”天风证券银行业首席分析师廖志明认为。平安银行零售维持前两个季度的增速，第三季度零售贷款较年初增长27.4%至1.08万亿元，占比提升6个百分点至56%；零售营收达444亿，其中信用卡业务表现出色，第三季度信用卡流通卡量4852.64万张，较上年末增长26.6%；信用卡贷款余额4288亿，较年初高增41.2%；信用卡交易额同比猛增84%至1.93万亿元。

　　平安银行的战略就是发展零售业务，与零售业务相比公司业务放缓。截至三季度末，该行个人贷款余额1.08万亿元，较上年末增长27.4%，其中信用卡应收账款增长高达41.2%；该行企业贷款余额8399.84亿元，较上年末减少1.8%。

　　平安银行三季度零售业务多项指标保持快速增长，但是零售业务对全行收入、净利贡献已经很高，似乎触顶。

　　2018年上半年，平安银行零售业务营业收入同比增长34.7%，在全行营收中占比51.2%；零售业务净利同比增长12.1%，在全行净利润中占比为67.9%。

　　2018年前三季度，平安银行零售业务营业收入同比增长32.1%，在全行营业收入中占比为51.2%；零售业务净利同比增长11.2%，在全行净利润中占比为68.0%。

　　对比之下，可见该行第三季度零售业务的收入、净利增长速度与上半年比都呈现了放缓的迹象，急需寻找新的动力，使零售这辆战车依然保持高速度前进。

　　还有一大“杀手锏”

　　“今天下午6点关闸，过了这个点就不要了。”10月12日，平安银行董事长谢永林在“2018平安传统金融主题开放日”表示，内勤合同换签率接近100%，外勤合同换签率也已达90%。

　　在平安集团重点打造线下流量入口的战略下，旗下两家公司涉及千人队伍重组，平安信托1200人的行业顶级财富管理团队并入平安银行私人银行团队，转而与平安银行签订合同，谢永林所谓的“关闸”就是签订合同的最后截止时点，这也标志这项千人重组在人事第一关画上了漂亮的句号。

　　中信建投银行业首席分析师杨荣称，平安银行零售贷款占比提高到56%以后，将加快向零售银行2.0 转型，即加快私人银行业务的发展。

　　平安银行私人银行业务的优势在于，平安集团旗下拥有多个金融牌照，金融产品丰富，平安银行私行业务可以与各金融业务条线深入合作，提供更加贴合客户的产品，同时效率更高。

　　据悉，平安银行私行业务将按三种模式全面推进，一是分支行模式；二是投资顾问+寿险模式；三是直营模式。

　　“三个模式PK，整个都围绕私人银行、财富管理、供应资产和产品来服务。”上述平安银行内部人士称。

　　为此，平安银行的网点逐个升级，改造成智能化零售网点，从广州流花支行去年升级为样板门店，如今更多的智能零售门店打造出来。“到今年年底是100家，目前已经有80家。所有新开的门店都是用这个模式。”上述平安银行内部人士称，所有智能门店将成为平安集团旗下各金融业务的线下流量入口，无论是平安保险、信托、证券、基金，还是平安好医生、金融壹账通等都可以带客到门店做活动，什么推广活动都行。

　　目前，招商银行私人银行业务规模以2.03万亿居首，工行、建行、中行、农行分别以超过1万亿位居其后， 其次紧跟的是交行与中信，平安银行私行业务以4000亿元位居第八位。

　　市场估计，平安银行私行团队整合后，私行业务规模有望从4000亿冲至8000亿，位居招行、四大行之后排至第六位，而未来还将有更大上升空间，有望突破万亿规模。

　　“平安信托财富管理团队人员已经完全并入到平安银行私人银行部，后续将逐步开始高净值客户的转化，从而实现私人银行客户和股权类产品对接的私行发展路径。不仅推动零售业务持续升级，同时也将为其贡献较高的负债，毕竟私人银行客户的AUM 较高。”杨荣认为，私人银行业务不仅能提高零售收入，还能贡献存款等更多低成本负债。

　　平安银行通过私行业务快马加鞭，零售转型进一步突破，中间业务大幅度提升，零售的非利息收入还将提升，零售收入还能保持较快增长，零售利润维持增长速度，从而朝着中国最卓越、全球领先的智能化银行迈进。