股权投资：不容忽视的2018财富主题

股权投资，指通过投资取得被投资单位的股份，是指企业（或者个人）购买的其他企业（准备上市、未上市公司）的股票或以货币资金、无形资产和其他实物资产直接投资于其他单位。

最终目的是为了获得较大的经济利益，这种经济利益可以通过分得利润或股利获取，也可以通过其他方式取得。

《2017年政府工作报告》明确提出发展多层次资本市场，加大股权融资力度，完善主板市场基础性制度，积极发展创业板、新三板，规范发展区域性股权市场，无不彰显出政府为股权投资市场健康有序发展正在创造有利条件。

进入新年，随着“双创”和经济转型升级持续推进，股权投资已成为2018财富主题。

股权投资

受多重有利因素推动

中国经济现状已经明确，有三大因素使股权投资更加有利。

1首先是双创的环境

中国经济结构转型必须靠小企业，必须靠马化腾、马云这样的人，从50万创业的机构，谁知道下一个BAT在什么地方？中国具有全世界最勤奋的人，最聪明的方法在做企业，我们根本不知道会颠覆谁。大在我们的投资企业里面，一般小企业有这样的过程，大企业只有产业升级重组的机会。

2中国的资本市场改革

不管你现在的股票是涨是跌，我们看到中国资本市场的建设已经势不可挡，也许我们现在的股权还不那么让人满意，对三板的流动性还有担忧，但是未来多层次资本市场相结合，会对股权投资会提供更好的流动机会，在以前中国只有主板市场的情况下，这些机构赚了很多钱，未来这种机会会越来越多。

3中国有大量的投资机会

中国股市一天交易两万亿人民币，让美国的股市羡慕的不得了。另外一方面中国有4900多万家中小组织，我们现在A股+B股整个上市公司算起来也不过3000多家，中国还有大量的IPO的机会，未来会有大量的投资机会，围绕着股权投资的机会越来越大的，如果大家选择好了投资机构，未来的赚钱的可能性和跑赢中国GDP增长的可能性就会大大增长。

股权投资

1.61万亿的大市场

1.2万家投资机构，8.5万亿管理资本量，13万登记从业人员，这三个数字描绘出2017年我国股权投资规模现状。清科日前发布的《2017中国股权投资市场年报》显示，今年前11个月我国股权投资市场新募集基金数量3418支，募资规模达到1.61万亿元，其中人民币基金有3339支，募资规模1.5万亿元。有业内认为，2017年是我国股权投资市场的全面回归。

当前，我国已成为全球第二大股权投资市场，越来越多的中国“独角兽”企业正引发全球风投关注。展望2018年，业内认为，人工职能、互联网＋工业、5G、工业模式的创新、新零售和消费升级等都有望迎来更广阔的发展空间，成为市场投资热点，也有望涌现出更多的“独角兽”企业。

根据清科私募通数据，截至2017年11月，活跃在中国大陆的早期投资、创业投资和私募股权投资机构管理资本量总计超8.5万亿元，按照规模来算中国已成为全球第二大股权投资市场。

“翻天覆地的变局”，在《2017中国股权投资市场年报》会上，不少投资人都用这个词来表达对当前我国股权投资市场的感受。

在资本热潮下我国本土的独角兽企业正在迅速崛起，引发全球投资市场的关注。日前，美国著名创投研究机构CBInsights对外公布了“全球独角兽公司榜单”，2017年中国“独角兽”再次壮大，在214家上榜企业中，中国企业占据55家。

股权投资

可以改变中国阶层

1股权投资是价值投资

国家到了全面小康的时期，中国有很多中高层人群，接下来整个社会结构的大变化会比较小。

如果你每年有30或50万年薪，你的投资能力和渠道只有普通银行或互联网金融的理财产品，你的资产会越越来越下滑。日本很多房租十年都没有变化，工资十年都没有变化，生活没有变好的希望。

什么是价值投资呢？ 当然，除了理财渠道，还有很多投资渠道，还可以投资艺术品、钻石、贵金属、古董，还有一个很重要的渠道是股市，股市是做波段投资为主，如果你炒一支股票，正常是做波段的，50块钱买进去，60块钱卖出去，70钱又进去，80块钱又出去，很少长期持有，很少有人是长期持有的。

但是一级市场的投资是长期的，我们称之为“价值投资”，价值投资的属性会更强一点。 现在是一个资本寒冬，企业融资难，有些项目在股灾前拿到投资协议，但是后来就拿不到钱了。虽然现在的融资环境比原来越来越好，但容易受到二级市场（股市等）影响。国家现在正在做多层次资本市场，其实，一级市场做价值投资，二级市场做波段，它们应该分开，不应该关联性那么强。

2股权投资是进入高产阶级的途径之一

关于中高层人群，他们进入高产阶级的有效途径是股权投资。普惠性资产的利率一定比通货膨胀低，国家增印的金钱肯定不是通过互联网渠道发给大家，肯定是用到其它地方，然后我们用钱买资产，进入杠杆效应。

股权投资抵御通货膨胀

只要是普惠资产都会低于通货膨胀速度，只有股权投资可以高于通货膨胀速度。

美国纽约大学的报告指出，在仅限于高净值人群的中高产人群中，投资有一半的钱在股权里面。股权投资里面，1％的人持有63％的财富，资产风险越来越小，经历的过程都是从股权比例低到越来越高的。

这个验证了刚才的说法：股权是跑的速度最快的。

股权投资

注意事项和原则

我们都知道，回到过去的话，比如15年前，在北京买房都能赚到钱，但是这个时代已经过去了，未来会越来越难。股权投资肯定比买房难，但是如果你现在不投股权，等于十年前你身处房地产行业却不买房。

如果你有资金的话，刚开始做股权投资的话，要投资有代表未来的行业。你现在再投一个鞋厂是没有戏的，它在过去代表未来的行业。你既然投股权，你要投绝对跑嬴所有品类的股权。

同时，如果你拿100万投股权，你最好有500～1000万的流动资金，即使你1／10的前没了，也没关系，流动资金或者可配置金融资产没了，是没关系的，但是如果这部分涨起来了，就及时退出，然后用赚出来的钱再去投，去滚雪球。

最好的方式是除了股权投资的钱外，剩下的不要动，用可以流动的资金去做，千万不要让转速大于你的投资能力。要让生活不受影响，慢慢把投资回收回来，不要贪。到自己口袋的钱，才是真钱，这是股权投资的理性。千万不要觉得自己特别牛，你即使投的项目特成功，也不要把可调动资金全投入进去。

未来高净值人群资产配置要依靠股权投资，并且必须布局在高成长性的行业中才可能实现保值增值。如果未来中产阶级不知道如何将自己的资产进行配置，或者对股权类资产视而不见，个人资产的增值将遇到很大的压力，可能永远停留在原来的资产水平，甚至出现资产缩水。这是必然趋势。

重要的事情不在乎重复，如果你现在不投股权，等于十年前你身处房地产行业却不买房！